XTB oferuje zakup ETF-ów bez prowizji do 100 000 EUR miesięcznego obrotu. Trade Republic pobiera za standardowe pojedyncze zlecenie 4 zł, natomiast zakupy w planie oszczędnościowym realizuje bez tej opłaty. Na tym porównanie się jednak nie kończy. Gdy kupujesz zagraniczny ETF ze złotówek, większe znaczenie niż prowizja może mieć przewalutowanie: w XTB standardowa marża wynosi 0,5%, a polska oferta Trade Republic nie przewiduje osobnej opłaty FX za inwestowanie. Dlatego broker z prowizją „0%” nie zawsze będzie tańszy.
Prowizje XTB i Trade Republic: stawki, limity i wyjątki
Najpierw trzeba rozdzielić zwykły zakup ETF-u, zakup w planie oraz późniejszą sprzedaż. To trzy sytuacje, których nie powinno się wrzucać do jednego worka.
| Rodzaj operacji lub warunek | XTB | Trade Republic – polska oferta |
|---|---|---|
| Standardowy jednorazowy zakup ETF-u | 0% do limitu miesięcznego obrotu | 4 zł za transakcję |
| Zakup w planie inwestycyjnym lub oszczędnościowym | 0% do tego samego limitu obrotu | 0 zł opłaty za realizację planu |
| Standardowa sprzedaż ETF-u | 0% do limitu miesięcznego obrotu | 4 zł za transakcję |
| Limit obrotu objętego prowizją 0% | 100 000 EUR w miesiącu kalendarzowym | Standardowa opłata 4 zł nie zależy od wartości zlecenia |
| Prowizja po wykorzystaniu limitu XTB | 0,2%, minimum 10 EUR | Nadal standardowa opłata za transakcję |
W XTB zakupy w planach nie otrzymują osobnego limitu bezprowizyjnego. Korzystają z tego samego miesięcznego limitu co pozostałe transakcje na akcjach i ETF-ach. W Trade Republic bezpłatny plan służy do zakupów – późniejsza sprzedaż jest odrębną transakcją.
W Trade Republic 4 zł jest formalnie opłatą za rozliczenie transakcji, a nie prowizją maklerską. Dla portfela klienta nazwa nie ma większego znaczenia: pieniądze zostają pobrane. Jest też ważny wyjątek od podstawowej stawki. Przy samodzielnym wyborze giełdy w trybie Cena bezpośrednia – Direct Price cennik wskazuje 2 EUR za transakcję. Do tego mogą dochodzić koszty stron trzecich i spread. Nie należy więc automatycznie przypisywać stawki 4 zł każdemu rodzajowi zlecenia.
Limit XTB dotyczy obrotu, nie wartości portfela ani samych wpłat. Sumują się zakupy i sprzedaże akcji oraz ETF-ów na wszystkich rachunkach klienta. Otwarcie drugiego konta nie daje kolejnych 100 000 EUR darmowego obrotu. Przed większą transakcją trzeba sprawdzić wykorzystanie limitu, szczególnie gdy w tym samym miesiącu sprzedajesz dotychczasowy portfel i kupujesz nowy.
Przekroczenie limitu nie oznacza naliczenia prowizji wstecz od wszystkich wcześniejszych zakupów. Przykład: wykorzystano już 95 000 EUR obrotu, a kolejne zlecenie ma wartość 7500 EUR. Ponad limit wychodzi 2500 EUR. Prowizja procentowa wyniosłaby 5 EUR, ale działa minimum, więc klient płaci 10 EUR.
Przewalutowanie i plany inwestycyjne: ile kosztuje zakup ETF?
Największa różnica pojawia się wtedy, gdy rachunek XTB prowadzisz w PLN, a kupowany ETF jest notowany w EUR. Prowizja transakcyjna może wynosić zero, ale zakup wymaga wymiany waluty z marżą 0,5%. Przy zgodnej walucie rachunku i notowania ETF-u ta konwersja nie występuje.
Poniżej modelowe obliczenia dla pojedynczego zakupu. Zakładamy niewykorzystany limit bezprowizyjny XTB, standardowe zlecenie Trade Republic oraz brak opłaty za zasilenie konta. Marżę XTB liczymy w uproszczeniu jako 0,5% wartości transakcji wyrażonej w złotych. Tabela nie obejmuje spreadu, kosztów samego funduszu ani ewentualnej wcześniejszej wymiany waluty poza brokerem.
| Wartość zakupu | XTB: ETF w EUR z rachunku PLN | XTB: zgodna waluta rachunku i ETF-u | Trade Republic: zwykły zakup | Trade Republic: zakup w planie |
|---|---|---|---|---|
| 100 zł | ok. 0,50 zł | 0 zł | 4 zł | 0 zł |
| 500 zł | ok. 2,50 zł | 0 zł | 4 zł | 0 zł |
| 800 zł | ok. 4 zł | 0 zł | 4 zł | 0 zł |
| 1000 zł | ok. 5 zł | 0 zł | 4 zł | 0 zł |
| 5000 zł | ok. 25 zł | 0 zł | 4 zł | 0 zł |
| 10 000 zł | ok. 50 zł | 0 zł | 4 zł | 0 zł |
Zera w tabeli oznaczają brak wskazanych opłat brokerskich, a nie całkowicie bezkosztową inwestycję.
Próg porównania wynosi około 800 zł: 4 zł podzielone przez 0,5%. Poniżej tej kwoty marża walutowa XTB jest mniejsza niż opłata za zwykłe zlecenie Trade Republic. Powyżej – większa. To porównanie prowizji i przewalutowania, nie gwarancja lepszej końcowej ceny zakupu.
Przy drobnych kwotach stała opłata jest szczególnie dotkliwa. 4 zł od zakupu za 100 zł to aż 4% wartości zlecenia. W takim przypadku najpierw sprawdź dostępność darmowego planu, zamiast regularnie płacić za ręczne zakupy.
Różnicę dobrze pokazuje również rok inwestowania po 1000 zł miesięcznie w jeden ETF. Przy niezmienionych stawkach i bez sprzedaży modelowy koszt wyniesie:
- 60 zł rocznie w XTB przy zakupach wymagających przewalutowania.
- 48 zł rocznie w Trade Republic przy zwykłych zakupach.
- 0 zł opłat za realizację zakupów w planie oszczędnościowym Trade Republic.
Rozbicie każdej miesięcznej wpłaty na trzy oddzielne zwykłe zlecenia podniesie opłaty Trade Republic do 144 zł rocznie. Stała opłata naliczana za transakcję premiuje mniejszą liczbę zleceń; marża procentowa nie znika dzięki ich łączeniu.
Jak uniknąć przewalutowania w XTB?
Kupuj ETF notowany w EUR z rachunku inwestycyjnego w EUR, zasilonego euro. Wtedy przy samym zakupie nie ma wymiany PLN na EUR. Koszt wcześniejszego pozyskania waluty i przelewu trzeba jednak doliczyć osobno – przeniesienie wymiany do banku nie sprawia, że staje się ona automatycznie darmowa. Rachunek do zakupu wybierz od początku: sprzedaż pozycji jest rozliczana na rachunku, na którym została otwarta.
Nie działa natomiast prosty zabieg polegający na wpłaceniu złotówek do XTB i późniejszym przesunięciu ich na konto w euro. Wewnętrzny transfer między rachunkami w różnych walutach kosztuje 0,5%, a w weekendy i święta 0,8%. Zmieniasz wtedy moment pobrania kosztu, a nie usuwasz go.
Jest jeszcze częsty błąd: pomylenie waluty funduszu z walutą jego notowania. Przykładowo iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc) jest dostępny na niemieckim rynku jako SXR8, notowany w euro. Skrót „USD” w nazwie nie oznacza, że zakup tego notowania z rachunku EUR wymaga brokerskiej wymiany na dolary. Decyduje waluta konkretnego instrumentu w oknie zlecenia.
Którego brokera wybrać i na jakich opłatach niepotrzebnie tracisz?
Z powyższych obliczeń wynikają trzy praktyczne ścieżki:
- Regularnie inwestujesz złotówki: najpierw sprawdź plan oszczędnościowy Trade Republic dla wybranego ETF-u. Usuwa on stałą opłatę za zakup, bez konieczności organizowania osobnej wymiany waluty.
- Masz już euro i kupujesz ETF notowany w EUR: XTB pozwala korzystać z prowizji 0% także przy zwykłych zleceniach, dopóki nie wyczerpiesz miesięcznego limitu.
- Kupujesz jednorazowo ze złotówek: porównaj koszt 0,5% w XTB z podstawowymi 4 zł w Trade Republic, a następnie sprawdź końcową cenę wykonania. Sam cennik nie rozstrzyga całego rachunku.
To wybór na podstawie opisanych opłat. Nie oznacza, że jedna platforma będzie najtańsza dla każdego ETF-u i każdego zlecenia.
Darmowy plan ma ograniczenie: nie kupujesz dokładnie wtedy, kiedy chcesz.
W planie Trade Republic określasz kwotę i częstotliwość, a zakup następuje zgodnie z harmonogramem. Wybrany ETF musi być dopuszczony do planu, a na rachunku muszą znajdować się odpowiednie środki. Zmianę dotyczącą najbliższej zaplanowanej wpłaty można wprowadzić do dnia poprzedzającego realizację. To dobre narzędzie do regularnych zakupów, ale nie zamiennik zlecenia, którym chcesz zareagować natychmiast na konkretną cenę.
Spread potrafi zjeść oszczędność na prowizji.
Spread to różnica między ceną kupna a ceną sprzedaży. Porównując oferty, sprawdzaj ten sam ETF po numerze ISIN, zbliżony moment oraz tę samą liczbę jednostek. Nie porównuj wyłącznie ostatnich cen widocznych na wykresach. Trade Republic wprost zastrzega, że poza opłatą za transakcję występują spready i ewentualne koszty stron trzecich.
Przykład czysto rachunkowy: jeżeli za identyczny pakiet jednostek jedna oferta wymaga zapłaty 10 000 zł, a druga 10 020 zł, różnica w cenie wynosi 20 zł jeszcze przed prowizją. Oszczędność kilku złotych na opłacie nie rozwiązuje problemu. Przy zwykłym zleceniu pomocny jest limit ceny – określa maksymalną cenę zakupu, ale nie gwarantuje, że transakcja dojdzie do skutku.
TER nie jest prowizją brokera.
Wspomniany iShares Core S&P 500 UCITS ETF ma TER 0,07% rocznie. Przy niezmiennej wartości inwestycji 10 000 zł odpowiada to około 7 zł rocznie kosztów objętych tym wskaźnikiem. To koszt funkcjonowania funduszu, a nie dodatkowa prowizja za kliknięcie „Kup”. Dla tej samej klasy jednostek wybór innej aplikacji nie usuwa TER.
Sprawdź metodę wpłaty, zanim zaczniesz oszczędzać pojedyncze złotówki na transakcji.
W XTB standardowa wpłata kartą w PLN kosztuje 0,66%, czyli 6,60 zł od 1000 zł. Przewidziano wyjątek dla kwalifikującej się pierwszej wpłaty, natomiast wpłaty przez BLIK i Autopay są bezpłatne. Płacenie za zasilenie rachunku może zniwelować przewagę, którą przed chwilą wyliczono w porównaniu prowizji.
Dopiero przy dużym portfelu dochodzi kolejna pozycja: XTB pobiera opłatę za przechowywanie papierów wartościowych w wysokości 0,02% rocznie od nadwyżki średniej dziennej wartości portfela ponad 250 000 EUR, rozliczaną miesięcznie. To osobny próg – nie należy mylić go ze 100 000 EUR miesięcznego obrotu.
FAQ – najczęstsze pytania o zakup ETF-ów w XTB i Trade Republic
Czy zakup ETF-u w XTB naprawdę może kosztować 0 zł prowizji?
Tak. Gdy nie przekraczasz 100 000 EUR miesięcznego obrotu, prowizja wynosi 0%. Przy zgodnej walucie rachunku i notowania ETF-u nie występuje też przewalutowanie przy zakupie. Nadal pozostają spread i koszty samego funduszu.
Czy sprzedaż ETF-u kupionego w planie Trade Republic jest darmowa?
Nie. Standardowe zlecenie sprzedaży kosztuje 4 zł. Zwolnienie z opłaty dotyczy realizacji zakupów w planie, a nie późniejszego wyjścia z inwestycji.
Czy XTB nalicza 0,5% przewalutowania tylko od zysku?
Nie w przypadku rzeczywistych ETF-ów. Koszt dotyczy przewalutowywanej wartości transakcji, a nie wyłącznie zarobku. Może wystąpić zarówno przy zakupie, jak i przy sprzedaży, gdy waluta notowania różni się od waluty rachunku.
Czy XTB pobierze 10 EUR miesięcznie, gdy przestanę dokupować ETF-y?
Samo zaprzestanie zakupów nie wystarcza. Opłata za brak aktywności wymaga jednocześnie braku transakcji przez 365 dni i braku wpłaty przez 90 dni. Nie jest pobierana przy utrzymywaniu otwartych pozycji w ETF-ach ani przy braku wolnych środków.
Co sprawdzić przed pierwszym zakupem?
Najpierw walutę rachunku i walutę notowania ETF-u, następnie dostępność planu oraz koszt widoczny przed zatwierdzeniem zlecenia. Zacznij od usunięcia niepotrzebnej opłaty za wpłatę i przewalutowanie. Dopiero potem rozstrzygaj, czy różnica kilku złotych w prowizji uzasadnia wybór drugiego brokera.
